empty
20.01.2025 09:02 AM
The Market Finds Shelter

The S&P 500 achieved its best weekly performance since the November U.S. presidential election, just before Donald Trump's inauguration. Initially, investors worried that his protectionist policies could negatively impact the U.S. economy. However, they now believe that the potential benefits from deregulation and fiscal stimulus will outweigh the drawbacks. Is this wishful thinking?

The broad market index surged by 4.7% during the week ending January 17, fueled by a strong start to the corporate earnings season and a 0.2% month-over-month decline in core inflation in the U.S. Major banks such as JP Morgan, Goldman Sachs, and Citigroup reported positive fourth-quarter earnings, alleviating investor concerns. The likelihood of the Federal Reserve refraining from rate cuts in 2025—or even increasing rates—has decreased, boosting confidence in two expected monetary easing actions this year. Federal Open Market Committee (FOMC) official Christopher Waller even suggested the possibility of easing monetary policy in March.

Weekly S&P 500 Performance

This image is no longer relevant

Bank of America suggests that U.S. equities could benefit from Donald Trump's return to the White House. During his first term, Trump viewed the performance of U.S. stock indices as a measure of his effectiveness, and it is unlikely that this perspective will change from 2025 to 2028. UBS Global Wealth Management estimates a 9% increase in corporate earnings this year, which could push the S&P 500 to 6,600.

According to Jefferies, since 1929, the S&P 500 has historically followed a zigzag pattern during presidential inaugurations, averaging gains of 8.3% and 9.5% six and twelve months, respectively, after a new president takes office.

In the early days of Trump's second term, investors will consider the impacts of tariffs and anti-immigration policies alongside the potential benefits of fiscal stimulus and deregulation. It appears that the new president may begin by implementing import tariffs, setting this term apart from his previous one.

Market Expectations for Fed Policy

This image is no longer relevant

During his term from 2017 to 2020, Trump stimulated the economy through tax cuts but later resorted to tariffs and trade wars, which ultimately slowed down growth. This time, the sequence may be reversed. Import tariffs are likely to accelerate inflation and hinder economic growth, even though the current outlook remains strong. For example, the IMF predicts that U.S. GDP will grow by 2.8% in 2024. Consequently, uncertainty regarding the Federal Reserve's policy stance could increase, with derivatives currently indicating a 25% probability of a federal funds rate hike.

On the daily chart, the market illustrated the principle: "If the market does not move as expected, it is likely to move in the opposite direction." After an unsuccessful attempt to break below the lower boundary of the triangle, the market successfully breached the upper boundary. A strong test of resistance at 6010 could justify expanding long positions that were initiated at 5930.

Marek Petkovich,
انسٹافاریکس کا تجزیاتی ماہر
© 2007-2025
ٹائم فریم منتخب کریں
5
منٹ
15
منٹ
30
منٹ
1
گھنٹہ
4
گھنٹے
1
دن
1
ہفتہ
انسٹافاریکس کے ساتھ کرپٹو کرنسی کی معاملاتی تبدیلیوں سے کمائیں۔
میٹا ٹریڈر 4 ڈاؤن لوڈ کریں اور اپنی پہلی ٹریڈ کھولیں۔
  • Grand Choice
    Contest by
    InstaForex
    InstaForex always strives to help you
    fulfill your biggest dreams.
    مقابلہ میں شامل ہوں

تجویز کردہ مضامین

یورپی یونین نے امریکہ پر دباؤ بڑھا دیا۔

پوری دنیا اب امریکہ اور اس کے اہم تجارتی شراکت داروں کے درمیان جاری مذاکرات کو دیکھ رہی ہے۔ صدر ٹرمپ کے بلند بانگ دعوؤں کے باوجود

Jakub Novak 20:13 2025-04-18 UTC+2

ٹرمپ نے پاول کو نشانہ بنایا

کل، امریکی صدر ڈونلڈ ٹرمپ نے کہا کہ وہ مرکزی بینک کی آزادی کے خیال پر شک کرتے ہوئے، فیڈرل ریزرو کے چیئرمین جیروم پاول کو برطرف کر سکتے ہیں۔

Jakub Novak 20:10 2025-04-18 UTC+2

18 اپریل کو کن چیزوں پر توجہ دی جائے؟ نئے تاجروں کے لیے بنیادی واقعات کی خرابی۔

میکرو اکنامک رپورٹس کا تجزیہ: جمعہ کو کوئی میکرو اکنامک ایونٹ شیڈول نہیں ہے - نہ کہ امریکہ، یوروزون، جرمنی، یا برطانیہ میں۔ لہذا، یہاں تک کہ اگر مارکیٹ میکرو

Paolo Greco 13:24 2025-04-18 UTC+2

برطانوی پاؤنڈ/امریکی ڈالر کا جائزہ – 18 اپریل۔ پاول کی تقریر: ڈالر کے لیے کچھ بھی مثبت نہیں

برطانوی پاؤنڈ/امریکی ڈالر کی کرنسی جوڑے نے جمعرات کو نسبتاً پرسکون تجارت جاری رکھی، جس میں صرف ایک کم سے کم نیچے کی طرف تعصب ظاہر ہوا۔ ہم ابھی

Paolo Greco 13:20 2025-04-18 UTC+2

یورو/امریکی ڈالر کا جائزہ - 18 اپریل: ECB نے پیش گوئی کے مطابق شرحوں میں کمی کی، اور مارکیٹ نے اسے نظر انداز کر دیا

یورو/امریکی ڈالر کرنسی جوڑے نے دن کا زیادہ تر حصہ ایک طرف حرکت کرتے ہوئے گزارا۔

Paolo Greco 13:19 2025-04-18 UTC+2

یورو / یو ایس ڈی : تجزیہ اور پیشن گوئی

یورپی مرکزی بینک (ای سی بی) اور یو ایس فیڈرل ریزرو (ای ای ڈی) دونوں کی طرف سے مانیٹری پالیسی میں آنے والی تبدیلیوں کے بارے میں۔

Irina Yanina 16:03 2025-04-17 UTC+2

سونا : تجزیہ اور پیشن گوئی

سونا آج ایک اصلاحی پل بیک سے گزر رہا ہے کیونکہ تاجر اس کے حالیہ اضافے کے بعد منافع لے رہے ہیں جو اب تک کی نئی بلند ترین

Irina Yanina 14:57 2025-04-17 UTC+2

کیا یورو ایک اور شرح میں کمی کے لیے تیار ہے؟

ہمیں بہت جلد پتہ چل جائے گا کہ آیا یورو ایک بار پھر یورپی مرکزی بینک (ECB) کے لیے مانیٹری پالیسی میں نرمی جاری رکھنے کے لیے تیار ہے۔ آج،

Jakub Novak 14:16 2025-04-17 UTC+2

پاول اس سال ایک زیادہ پابندی والی فیڈ پالیسی دیکھتا ہے۔

یورو نے تھوڑا سا ردعمل ظاہر کیا، جبکہ فیڈرل ریزرو کے چیئرمین جیروم پاول کی کل کی تقریر کے بعد امریکی ڈالر کے مقابلے پاؤنڈ قدرے پھسل گیا۔ پاول

Jakub Novak 14:16 2025-04-17 UTC+2

16 اپریل کو کن چیزوں پر توجہ دی جائے؟ نئے تاجروں کے لیے بنیادی واقعات کی خرابی۔

میکرو اکنامک رپورٹس کا تجزیہ: چند میکرو اکنامک ایونٹس بدھ کو شیڈول ہیں، لیکن کچھ اہم رپورٹس جاری کی جائیں گی۔ تاہم، موجودہ اہم مسئلہ رپورٹس کی اہمیت نہیں

Paolo Greco 14:15 2025-04-16 UTC+2
ابھی فوری بات نہیں کرسکتے ؟
اپنا سوال پوچھیں بذریعہ چیٹ.
Widget callback
 

Dear visitor,

Your IP address shows that you are currently located in the USA. If you are a resident of the United States, you are prohibited from using the services of InstaFintech Group including online trading, online transfers, deposit/withdrawal of funds, etc.

If you think you are seeing this message by mistake and your location is not the US, kindly proceed to the website. Otherwise, you must leave the website in order to comply with government restrictions.

Why does your IP address show your location as the USA?

  • - you are using a VPN provided by a hosting company based in the United States;
  • - your IP does not have proper WHOIS records;
  • - an error occurred in the WHOIS geolocation database.

Please confirm whether you are a US resident or not by clicking the relevant button below. If you choose the wrong option, being a US resident, you will not be able to open an account with InstaForex anyway.

We are sorry for any inconvenience caused by this message.