empty
17.03.2021 03:50 PM
Experts warn of risks with cryptocurrency trades

CoinShares has published impressive data on cryptocurrency funds' growth. Thus, this figure has reached $4.2 billion in 2.5 months. Moreover, inflows are ongoing.

This image is no longer relevant

The boom began with Elon Musk's announcement of Tesla's acquisition of $1.5 billion worth of bitcoin. It instantly pushed the price of the cryptocurrency up. Now the digital asset is being supported by investors' mistrust of the Fed's monetary policy and the anticipation of the market's reaction to inflation with respect to the measures to prevent the consequences of the coronavirus pandemic.

Digital currencies hit their previous high of $3.9 billion in the previous quarter, bringing total inflows of 2020 to $6.7 billion.

The growing popularity of cryptocurrencies results from the active development of the ATM network in the United States.

Of course, bitcoin is taking the lead. Last year, its inflows amounted to $3.3 billion. Ethereum was ranked second with $731 billion.

On Saturday, bitcoin hit last year's highs, reaching $61,781.83. However, it has lost since then as investors consolidated gains amid India's plans to ban cryptocurrencies. On Tuesday, the cryptocurrency was valued at $55,415. Now it is trading between $54,658 and $56,844.

This image is no longer relevant

In total, the benchmark currency gained about 90% over the past year.

"As bitcoin moves into the mainstream and captures greater attention, it will likely draw further scrutiny from regulators in the United States and Asia. The potential for more scrutiny and tighter regulation remains the biggest headwind for bitcoin," Jesse Cohen, senior analyst at Investing.com, said.

Data from CoinShares showed that crypto assets under management surged to $55.8 billion. Last year, AUM for the sector reached $37.6 billion. Digital asset investment providers now oversee assets of more than $5 billion. The largest manager of digital currencies, Grayscale, controls about $43.73 billion, and CoinShares, the second largest crypto fund manager, oversees nearly $5 billion.

At the same time, CoinShares analysis data showed that investors still prefer to choose investment providers mainly engaged in passive tracking of digital assets, instead of active depositors. Thus, passive funds have AUM of $54.1 billion, compared with $786 million for those with active strategies. This suggests that many perceive bitcoin and its counterparts as a means for long-term investments during crises in the bond and stock markets.

Against this background, the Paris-based European Securities and Markets Authority is warning investors of serious risks related to the steep rally of digital currencies. This market is traditionally the most volatile and vulnerable to sharp fluctuations.

This authority's biennial report confirms that the crypto market bears high risks and it is highly volatile. The European Securities and Markets notes that consumers must understand the high risks of buying and owning such instruments, including the risk of losing all of their invested capital.

This image is no longer relevant

Notably, the European Union does not regulate the cryptocurrency market. It is just considering a number of bills to oversee these markets.

Most crypto assets are unregulated in the European Union and new legislation is just under revision by lawmakers.

The market regulation in all countries is yet to come, which is likely to hit the volatile market, forcing investors to lose large sums of money.

What do experienced traders invest in? Read here.

Egor Danilov,
Chuyên gia phân tích của InstaForex
© 2007-2025
Chọn khung thời gian
5
phút
15
phút
30
phút
1
giờ
4
ngày
1
ngày
1
tuần
Kiếm lợi nhuận từ những biến đổi giá của tiền điện tử với InstaForex.
Tải MetaTrader 4 và mở giao dịch đầu tiên của bạn.
  • Grand Choice
    Contest by
    InstaForex
    InstaForex always strives to help you
    fulfill your biggest dreams.
    THAM GIA CUỘC THI

Các bài báo được đề xuất

Boeing tăng, Best Buy giảm khi nhà đầu tư cân đối lại giữa các ngành

Cổ phiếu Best Buy giảm sau khi công ty này cắt giảm dự báo doanh thu và lợi nhuận cả năm. Mặt khác, Boeing lại tăng vững

13:49 2025-05-30 UTC+2

Tin tức thị trường Mỹ ngày 30 tháng 5

S&P 500 đã mở phiên giao dịch với tín hiệu tích cực nhưng nhanh chóng đảo chiều sau khi các quan chức làm rõ rằng các mức thuế

Ekaterina Kiseleva 12:20 2025-05-30 UTC+2

Boeing Tăng Giá, Best Buy Giảm: Tại Sao Nhà Đầu Tư Đặt Cược Vào Các Tài Sản Khác Nhau

Cổ phiếu Best Buy giảm sau dự báo doanh thu và lợi nhuận cả năm bị thu hẹp Boeing tăng giá khi CEO tìm cách đẩy mạnh sản xuất dòng

Thomas Frank 10:10 2025-05-30 UTC+2

Tin tức Thị trường Mỹ ngày 29 tháng 5

Thị trường đã phản ứng với phán quyết của Tòa án Thương mại Quốc tế Hoa Kỳ cho rằng các biện pháp áp thuế của chính quyền Trump đã vượt

Ekaterina Kiseleva 11:15 2025-05-29 UTC+2

Cơn bão cổ phiếu: Nvidia tăng vọt, Dow giảm, tòa án hạ bệ thuế quan của Trump

Cổ phiếu Nvidia tăng 5% sau giờ đóng cửa; công ty báo cáo kết quả quý Dick's Sporting Goods tăng sau khi kết quả quý 1 vượt kỳ vọng

Thomas Frank 10:49 2025-05-29 UTC+2

Từ Nvidia đến Xiaomi: Điều gì thúc đẩy tăng trưởng và suy giảm thị trường chứng khoán hôm nay

Các chỉ số tăng: Dow 1.78%, S&P 500 2.05%, Nasdaq 2.47% Khả năng tin cậy của người tiêu dùng phục hồi trong tháng Năm Cổ phiếu của công

Thomas Frank 12:06 2025-05-28 UTC+2

Ai không mạo hiểm với suy thoái thì không giảm nợ quốc gia? Lịch dành cho nhà giao dịch từ ngày 29-31 tháng Năm

Ở tâm điểm của sự chú ý toàn cầu và "định hình số phận của hành tinh" — đó là điều mà Donald Trump thích nhất. Đối với ông, việc

Svetlana Radchenko 11:47 2025-05-28 UTC+2

Bản Tin Tiêu Điểm Thị Trường Mỹ Ngày 28 Tháng 5

Chỉ số S&P 500 đã phá vỡ mốc quan trọng 5,908, gợi ý rằng đợt điều chỉnh gần đây đã kết thúc và mở ra cơ hội tăng trưởng

Ekaterina Kiseleva 11:25 2025-05-28 UTC+2

Bản Tin Tiêu Điểm Thị Trường Hoa Kỳ ngày 27 tháng 5

Tổng thống Mỹ Donald Trump tuyên bố áp thuế 50% lên hàng nhập khẩu từ EU, tuy nhiên các thị trường tài chính đã phản ứng một cách thận trọng

Ekaterina Kiseleva 11:54 2025-05-27 UTC+2

Nvidia trong chương trình nghị sự: thị trường chờ đợi báo cáo quý, đồng đô la gần chạm mức giảm tháng thứ năm liên tiếp

Wall Street chuẩn bị cho một phiên mở cửa mạnh mẽ sau cuối tuần vào thứ Hai Các nhà đầu tư tập trung vào báo cáo tài chính của Nvidia

Thomas Frank 11:31 2025-05-27 UTC+2
Không thể nói chuyện ngay bây giờ?
Đặt câu hỏi của bạn trong phần trò chuyện.
Widget callback
 

Dear visitor,

Your IP address shows that you are currently located in the USA. If you are a resident of the United States, you are prohibited from using the services of InstaFintech Group including online trading, online transfers, deposit/withdrawal of funds, etc.

If you think you are seeing this message by mistake and your location is not the US, kindly proceed to the website. Otherwise, you must leave the website in order to comply with government restrictions.

Why does your IP address show your location as the USA?

  • - you are using a VPN provided by a hosting company based in the United States;
  • - your IP does not have proper WHOIS records;
  • - an error occurred in the WHOIS geolocation database.

Please confirm whether you are a US resident or not by clicking the relevant button below. If you choose the wrong option, being a US resident, you will not be able to open an account with InstaForex anyway.

We are sorry for any inconvenience caused by this message.